06 株価変動要因分析
銘柄：ソシオネクスト（6526） 更新日：2026年6月5日 分析期間：過去1年間
主要ドライバー特定（統合判断）
- 第1ドライバー（最重要）: 決算・業績修正
- 要因名: 四半期決算発表 / 推定寄与度: 上昇・下落ともに約65% / 現在の状態: FY2026通期（2026/04/28）発表済み・次は1Q（2026/08予定）
- 今後の注目ポイント: 北米車載・北米データセンター向け新規量産品の立ち上がり進捗（FY2027下期）。FY2027 1Q（2026/08）の製品売上YoY・営業利益率の回復度合いが焦点
- 最頻トリガー: 決算・業績修正（最大変動イベントの大半を占める）
トリガー分類:
| カテゴリ | 件数 | 代表イベント |
|---|---|---|
| 決算・業績修正 | 5件以上 | 2025-11-04 -20.1%（2Q決算ショック）、2025-10-31 +16.7%（2Q決算期待）、2026-05-21 +19.0%（FY2026通期・上振れ着地＋FY2027ガイダンス） |
| 配当・自社株買い | 0件 | ─ |
| 受注・契約・提携 | 0件 | ─ |
| マクロ（金利・為替・指数） | 2件 | 2025-08-14 -8.4%（市場全体調整）、2025-08-20 -7.3% |
| 業界・規制動向 | 1件 | 2025-09-08 +8.0%（半導体セクター全体上昇、記事なし） |
| 記事なし（原因不明） | 1件 | 2026-06-01 +8.4%（原因不明） |
▼ 主要上昇イベント（上位5件） / 下落イベント（上位5件）
上昇イベント（上位5件）:
| 日付 | 騰落率（1日/5日） | 主因 | 出典 |
|---|---|---|---|
| 2026-05-21 | +19.0% / +14.9% | FY2026通期決算上振れ着地（経常53.2%減益もコンセンサス上回り）＋FY2027ガイダンス（売上2,150億・営業利益140億）期待 | D1/D2 |
| 2025-10-31 | +16.7% / +22.7% | 上半期（2Q）決算発表・業績期待 | D1/D2 |
| 2026-06-01 | +8.4% / -0.7% | IR記事なし（原因不明） | D1 |
| 2026-05-11 | +8.0% / +18.4% | FY2026通期決算（2026/04/28発表）後の継続評価改善・回復期待 | D1/※AI推定 |
| 2025-10-16 | +8.0% / +3.1% | 半導体セクター全体の上昇・決算前のポジション積み上げ | D1/※AI推定 |
下落イベント（上位5件）:
| 日付 | 騰落率（1日/5日） | 主因 | 出典 |
|---|---|---|---|
| 2025-11-04 | -20.1% / -4.6% | FY2026上半期決算発表・業績大幅下振れショック（4-9月営業利益69%減益） | D1/D2 |
| 2025-11-05 | -12.4% / -15.6% | 前日決算ショックの継続売り・狼狽売り | D1 |
| 2025-08-14 | -8.4% / +6.2% | 市場全体の急落局面（夏季調整） | D1/※AI推定 |
| 2026-04-30 | -7.5% / -0.6% | FY2026通期決算（2026/04/28）発表後の出尽くし売り・内容確認 | D1/D2 |
| 2026-01-28 | -7.4% / -9.5% | 3Q決算開示前後の業績悪化懸念 | D1/D2 |
▼ 株価上昇要因（合計100点） / 下落要因（合計100点）
上昇要因（合計100点）:
| 要因（カテゴリ）→ メカニズム | 重み（持続性） | 出典 |
|---|---|---|
| 決算・業績回復期待 → FY2027北米新製品立ち上がり → 利益率回復 → 評価倍率拡大 | 50点（中） | D1/D2/F1 |
| 業界・規制動向 → AI/データセンター向けSoC需要増 → NRE受注拡大 | 25点（高） | F2 |
| マクロ回復 → 半導体セクター全体上昇 → バリュエーション拡大 | 15点（低） | D1/※AI推定 |
| 株主還元 → 配当維持（50円）・安定配当姿勢 | 10点（低） | D4 |
| 合計 | 100点 |
下落要因（合計100点）:
| 要因（カテゴリ）→ メカニズム | 重み（持続性） | 出典 |
|---|---|---|
| 業績下振れ → 決算ショック → 目標株価引き下げ | 50点（高） | D1/D2 |
| 新規品量産コスト高止まり → 利益率悪化継続 → 収益不透明感 | 25点（中） | F1/D4 |
| マクロ逆風 → 半導体需要調整・市場全体の調整 | 15点（低） | D1/※AI推定 |
| 地政学 → 米中規制・TSMC集中リスク | 10点（低） | ※AI推定 |
| 合計 | 100点 |
出所：D1（signals）、D2（ir.db）、D3（news.db）、F1（決算短信2026/04/28）、F2（事業概要調査）、※AI推定含む。2026年6月5日現在。