06 株価変動要因分析
銘柄：AGC（5201） 更新日：2026年5月29日 分析期間：過去1年間
主要ドライバー特定（統合判断）
- 第1ドライバー（最重要）: 決算・業績回復期待
- 要因名: 2026年1Q最終利益3.4倍増益（2026-05-12発表）および関税ショックからの急速回復 / 推定寄与度: 上昇要因の約50% / 現在の状態: 継続中（1ヶ月+23%の強い上昇）
- 今後の注目ポイント: 2Q決算（2026年8月予定）でFY2026進捗率50%以上を確認できるか、ライフサイエンス赤字の縮小ペース
- 最頻トリガー: 決算・業績発表 → 上昇、マクロ（関税・為替） → 下落
トリガー分類:
| カテゴリ | 件数 | 代表イベント |
|---|---|---|
| 決算・業績修正 | 4〜5件（推定） | 2026-05-12 1Q最終3.4倍増益（+6.71%/5日+7.6%）、2026-02-27 AGM招集（+4.19%） |
| 配当・自社株買い | 0件 | ─ |
| 受注・契約・提携 | 0件 | D2 IR記事はガバナンス・招集通知のみ |
| マクロ（金利・為替・指数） | 多数 | 2026-03-09 -7.73%、2026-03-04 -6.91%（関税ショック第1〜2波） |
| 業界・規制動向 | 1件（推定） | 2026-04-08 +6.84%（関税一部緩和報道への市場反発、※AI推定） |
| 記事なし（原因不明） | 複数 | 2026-05-26 +6.25%（IR記事確認できず） |
D3（ニュース影響）は直近2週間で空のため、D1株価変動とD2 IR記事の対応から推定。※AI推定を明示。
▼ 主要上昇イベント（上位5件） / 下落イベント（上位5件）
上昇イベント
| 日付 | 騰落率（1日/5日） | 主因（D-X日前後のニュース） | 出典 |
|---|---|---|---|
| 2026-05-12 | +6.71% / +7.60% | 1Q決算：最終利益3.4倍増益発表（D2）。IR開示と同日の大商い（出来高832万株） | D1,D2 |
| 2026-04-08 | +6.84% / +4.06% | 米関税交渉の一部緩和報道による市場全体反発（※AI推定）。IR記事なし | D1 |
| 2026-05-26 | +6.25% / +13.64% | IR記事なし。直近の業績回復トレンド継続での機関投資家の押し目買い（※AI推定） | D1 |
| 2025-11-05 | +5.43% / +5.19% | 米大統領選結果・市場全体のリスクオン局面（※AI推定）。IR記事なし | D1 |
| 2026-02-27 | +4.19% / +8.74% | 同日: 第101回定時株主総会招集通知開示（D2）。FY2025決算（2/6）好感の継続的な買い | D1,D2 |
下落イベント
| 日付 | 騰落率（1日/5日） | 主因（D-X日前後のニュース） | 出典 |
|---|---|---|---|
| 2026-03-09 | -7.73% / -17.27% | 米追加関税強化発表（3月上旬）による世界株急落の中心的下落日（※AI推定） | D1 |
| 2026-03-04 | -6.91% / -5.97% | 同関税ショック第1波（※AI推定） | D1 |
| 2026-03-23 | -4.20% / -8.92% | 関税継続・景気後退懸念の長期化（※AI推定） | D1 |
| 2026-03-19 | -4.15% / -6.32% | 同上（※AI推定） | D1 |
| 2026-03-03 | -4.13% / +1.95% | 関税ショック直前の先行き不安売り（※AI推定） | D1 |
▼ 株価上昇要因（合計100点） / 下落要因（合計100点）
上昇要因
| 要因（カテゴリ）→ メカニズム | 重み（持続性） | 出典 |
|---|---|---|
| 決算回復 → 1Q最終利益3.4倍増益・FY2026ガイダンス好調（1,500億円）による業績再評価 | 45点（中〜高） | D2,F1 |
| マクロ反発 → 2026/03の急落後の過度な下落修正・関税緩和報道で買い戻し | 25点（低：一時的） | D1 |
| 配当利回り妙味 → 3.05%配当がバリュー投資家の押し目買いを誘発 | 15点（高） | D4 |
| 円安期待 → 海外売上80%超のため為替感応度高く、円安局面で業績上振れ | 15点（中） | ※AI推定 |
| 合計 | 100点 |
下落要因
| 要因（カテゴリ）→ メカニズム | 重み（持続性） | 出典 |
|---|---|---|
| 米関税強化 → グローバル景気後退懸念・中国・欧州向け製品への影響（2026/03に集中） | 45点（中：交渉次第） | D1 |
| ライフサイエンス赤字継続 → CDMO事業の追加減損・構造改革コストへの懸念 | 25点（高：中期リスク） | D4 |
| 円高進行 → 海外売上の円換算減少・業績下振れリスク | 20点（中） | ※AI推定 |
| 建築ガラス軟調 → 中国不動産低迷・欧州建設需要停滞による収益圧迫 | 10点（高：構造的） | ※AI推定 |
| 合計 | 100点 |
出所：D1（signals）、D2（ir.db）、D4（prices.db）、※AI推定含む。2026年5月29日現在。